一、专业信息

所属院校：上海财经大学

招生类别：全日制研究生

所属学院：金融学院

所属门类代码、名称：[02]经济学

所属一级学科代码、名称：[02]应用经济学

二、招生详情

研究方向：01(全日制)金融数学与金融工程

计划招生人数：2

考试科目：①101 思想政治理论

②201 英语一

③301 数学一

④807 金融学基础

备注：仅招硕博连读,其中信用管理专业为应用经济学、工商管理和理论经济学的交叉学科，授经济学学位

三、考研大纲

“金融学基础”分经济学（微观经济学与宏观经济学）、宏观金融（国际金融与货币银行学）、微观金融（投资学与公司金融）三部分，各部分各

占比三分之一。

微观经济学部分：

一、消费者行为：预算约束、消费者偏好与效用函数、消费者最优选择、需求、斯勒茨基方程、消费者剩余

二、不确定性：期望（预期）效用函数、风险规避、风险性资产

三、生产者行为：技术、成本最小化、成本曲线、利润最大化、企业供给

四、竞争性市场：市场需求、行业供给、短期均衡、长期均衡、经济租金、竞争性市场中的税收与税负转嫁

五、不完全竞争市场：垄断定价、价格歧视、自然垄断、寡头产量竞争、产量合谋、产量领导者模型、价格领导者模型

六、博弈论基础：支付矩阵、纳什均衡、混合策略纳什均衡

七、一般均衡：交换经济均衡、帕累托有效、均衡与效率（福利经济学第一定理和福利 经济学第二定理）

八、外部性与公共品

宏观经济学部分：

一、国民收入核算与国民收入恒等式

二、IS-LM 模型 1.收入与支出；2.IS-LM 模型；3.IS-LM 模型中的财政、货币政策；4.开放经济下 IS-LM 模型政策效应分析

三、总供给与总需求 1.总供给与总需求；2.失业与通货膨胀

四、经济增长 1.新古典经济增长模型；2.内生经济增长模型

五、消费 1.持久性收入消费理论 2.不确定条件下的消费行为

六、投资 1.基本投资理论；2.投资的 Q 理论

七、经济周期 1.价格错觉模型；2.实际经济周期模型；3.粘性价格模型

八、宏观经济政策争论 1.积极与消极政策；2.政策时滞与政策效应；3.规则与相机抉择

国际金融部分：

一、国际收支及宏观经济均衡 1.国际收支的概念、国际收支平衡表的内容、各种国际收支理论 2.国际收支分析方法、国际收支性质上的不平衡及其成因、国际收支的自动调节机制 3.国际收支的弹性论、吸收论、乘数论和货币论 4.国际收支失衡的政策调节方法及其效能 5.开放经济条件下的内部与外部均衡、米德冲突、丁伯根法则和政策分配原则、斯旺模 型和蒙代尔模型 6.中国的国际收支

二、外汇、汇率及汇率制度 1.外汇的概念及货币的可兑换性、汇率的标价方法及货币的升值与贬值、汇率种类、外 汇风险、外汇市场的概念、主要的外汇交易 2.汇率的决定基础、各种汇率决定理论、各种外汇交易和外汇风险防范方法 3.影响汇率变动的主要因素、汇率变动对经济的影响、购买力平价论、利率平价论、货币论（灵活价格货币模型和粘性价格货币模型）、资产组合论 4.固定汇率、浮动汇率及中间汇率制度 5.最优货币区理论、蒙代尔－弗莱明模型、三元难题、外汇干预 6.中国的汇率制度

三、国际储备和国际货币体系 1.国际储备的内涵、国际清偿力、国际储备的规模与结构管理2.多种货币储备体系的成因和特点 3.国际金本位制度和储备货币本位制度的运作机制、布雷顿森林体系的建立及其崩溃、 买加体系的成因、欧元区的形成和发展 4.中国的国际储备管理和人民币国际化

四、国际金融市场、国际资本流动和货币危机 1.国际金融市场的概念、构成、发展过程 2.国际资本市场的涵义和优势 3.国际货币市场以及欧洲货币市场的特点、经营活动、优劣及其影响 4.国际资本流动的主要类型和动因、国际中长期资本流动和国际短期资本流动的形式和 特点5.货币危机的基本概念及其成因、三代货币危机模型的基本机理和经济影响

货币银行学部分：

一、货币、信用与利息 1.货币与货币制度：货币的起源和发展、货币的职能、货币制度、货币的层次 2.信用：信用的产生与发展、现代信用的基本形式、各种主要的信用工具、信用的作用 3.利息与利率：利息本质的理论、利率的种类、利率的作用、利率的决定、利率的结构

二、金融市场 1.直接融资与间接融资、金融市场的功能、金融市场的分类、金融创新 2.货币市场：特征、主要工具 3.资本市场：特征、主要工具 4.其他金融市场与工具：金融衍生产品及市场、外汇市场、黄金市场

三、金融机构体系 1.商业银行：产生与发展、主要业务、经营管理、巴塞尔协议 2.投资银行：产生与发展、主要业务、分业经营与混业经营 3.其他金融机构：存款型、契约型、投资型、政策型 4.中央银行：产生与发展、主要业务、性质与地位、职能与作用 5.金融危机与金融监管：金融危机的原因与表现、金融监管的必要性与主要措施

四、货币理论与政策 1.货币供给：商业银行存款创造、基础货币、货币乘数、乔顿模型、内生性与外生性 2.货币需求：影响货币需求的因素、传统货币数量说、流动性偏好理论及其发展、现代货币数量说 3.货币政策：货币政策工具、货币政策中间目标、货币政策最终目标、菲利普斯曲线、单一规则与相机抉择、货币政策的传导机制 4.通货膨胀与通货紧缩：通货膨胀的度量、成因与治理、通货紧缩 5.金融与经济发展：金融抑制、金融发展

投资学部分：

一、证券市场和证券投资的收益与风险 1.基本概念、证券市场的要素及运行 （1）证券、投资、金融市场、各类金融工具的概念、特点与分类 （2）证券市场主体、证券市场中介 （3）证券发行与交易的方式和运行规则 2.证券投资收益和风险 （1）证券投资收益和风险的种类 （2）各种收益率的计算（3）投资风险的衡量

二、证券投资组合管理 1.多样化与组合构成 （1）有效集及无差异曲线 （2）最佳资产组合的选择和投资分散化 2.有效市场与资本资产定价模型 （1）有效市场理论 （2）资本资产定价模型 3.因素模型与套利定价理论 （1）因素模型 （2）套利定价理论 4.资产配置

三、投资工具分析和投资业绩评估 1.股票、债券和证券投资基金 （1）股票定价模型与股票投资分析 （2）债券定价分析与债券组合管理 （3）证券投资基金的运作与管理 2.期权和期货 （1）期权和期货的原理、功能及品种 （2）期权定价模型与期货价格决定 （3）期权和期货的交易机制、交易策略 3.投资绩效评估

公司金融部分：

一、公司概论与资本预算 1.公司概论： 公司制企业、公司治理、公司目标、净营运资本、财务现金流量、杜邦分析 2.资本预算 ： 净现值、年金、永续年金、永续增长年金、增长年金、股利折现模型 、股利增长模型、 二阶段股利模型、NPVGO 模型、投资回收期、内部报酬率、盈利指数、约当成本法 3.风险分析与资本预算： 决策树、敏感性分析、情景分析、盈亏平衡分析、实物期权

二、资本结构与股利政策 1.资本结构： MM 定理、有税收的 MM 定理、财务困境成本、权衡理论、优序融资理论、自由现金 流量假说2.杠杆企业的估值： 财务杠杆、经营杠杆、加权平均资本成本、APV 估值模型、FTE 估值模型、WACC 估 值模型3.股利政策： 股利支付方式、股利政策类型、股利无关理论、股票回购 4.长期融资：IPO 折价之谜、私募股权资本、长期负债发行 、可转换债券、认股权证、银团贷款、 融资租赁、经营租赁

三、短期财务规划、现金管理与信用管理1.短期财务规划：经营周期、现金周期、存货周转期、应收账款周转期、应付账款周转期、可持续的增长率 2.现金管理与信用管理 ： 鲍莫尔模型、最优信用政策、平均收款期

四、企业并购、破产与重组收购兼并 协同效应、购买法、和解与破产、破产概率的 Z 值模型

五、跨国公司金融 1.国际公司资本成本与结构分割市场下的权益资本成本、一体化市场下的权益资本成本、汇率变化对债务成本的影响、国际公司资本结构影响因素、国际公司资本预算 2.国际税收环境与跨国经营税收管辖权、税收递延与抵扣、国际避税策略、转移定价 3.国际证券组合投资国际证券组合投资渠道、本国偏好之谜

四、参考书目

《国际金融学》（第二版）；奚君羊 上海财经大学出版社

《公司金融学》（第二版）；郭丽虹 上海财经大学出版社

《投资学教程》（第二版）；金融学院 上海财经大学出版社

《货币金融学》（第四版）；戴国强 上海财经大学出版社

《微观经济学：现代观点》（第8版），上海人民出版社，范里安

《宏观经济学》（第7版），中国人民大学出版社，曼昆

《货币银行学》（第3版），高等教育出版社，戴国强

《国际金融学》（第2版），上海财经大学出版社，奚君羊

《投资学》，高等教育出版社，金德环

《公司理财》（原书第9版），机械工业出版，斯蒂芬?罗斯等

五、历年分数线

2020年350/55/83

2019年 355/55/83

2018年 350/55/83

六、经验分享

政治：

八月下旬直接开始考研的强化班，九月都可以，考研的课生动形象，在你做题做不下去，或者刚吃完饭不想做题的时候看，可以看他的课，很放松。然后对着精讲精练用彩色记号笔做笔记，并且做一下考研的习题。后面关注考研的公众号，跟着他每天背一段。然后肖四肖八出来后，做三遍，背三遍，年年有原题，必须要搞熟每道题目。

英语：

我从12月就开始背英语单词，单词是英语的基础，背单词这项工作前期占了我很多时间，几乎每天要背2-3小时。我先用一个月时间背了基础词，基础词主要是学习他的熟词僻义，之后开始背核心词汇，结合单词课，一天记60个单词，每周结束后再返回去记。

我先记一遍单词，然后把单词记在本子上，默写他的意思，尽量将它的所有释义都写出来，虽然有点费时间，但记忆会很深刻，核心词是英语最重要的单词，我一共记了3遍核心词，基本上可以全部记住。

后面的拔高词汇因为后来要准备专业课，所以就没怎么记过。背单词最大的好处就是词汇量的积累，看文章不那么费劲了，背单词的话不建议依靠软件，还是传统的纸质背诵印象比较深刻。

英语长难句的练习我是跟着公众号上的每日一练练习的，都是摘自历年英语真题中的长难句，我会把句子抄下来，然后分析句子成分，语法，词汇，再自己尝试着翻译出来，最后对照译文检查自己的不足，这样有助于记忆句中的单词，对语法学习也很有帮助，也能锻炼自己的翻译能力。

刚开始分析长难句比较慢，要查单词、一步步分析句中的语法结构，再转化成通顺的中文，但是练习多了之后会越来越快。英语阅读方面，我是听了阅读课，学到了做阅读的方法之后，开始做英语真题。

我是考英语二，所以我在4月份就从英语一的真题开始做，一天只做一篇，大概耗时3个小时，先阅读，然后做后面的题，对答案，找到关键句是否和自己做题时找到的一致，最后自己通篇翻译一遍，再对照后面的译文修改。

英语一的真题做完之后，我开始做英语二的真题，英语二是按成套题的做，慢慢注意时间的分配。真题我留了2套方便最后冲刺阶段当成模拟题训练。

大作文方面我是按照老师讲的方法，准备了几套自己的模板，开头、中间、过度、结尾等句子，以及科技类、经济类、文化类素材自己积累了几种，先写完一篇，然后有专门的老师批改作文。小作文背几大类型的模板就好了。

数学：

复习高数的话，就我而言，我的第一遍学习是跟着考研的视频学习的，具体B站上有每年的最新视频大家可以跟着学，我觉得高数最重要的基础概念其次是解题思路，因为整张试卷不可能所有的题目都是需要很高超的解题思路和能力去拿分的，它要考虑到整体情况，所以也会很着重基础知识点，你首先需要做是的把所有能拿的基础分全部拿全。在看考研视频的时候你一定要准备好笔记本，一边跟着视频看一边做记录，好记性不如烂笔头吗，公式什么的写再多边也不过分，等到上考场的时候你会感谢自己这么多次不厌其烦地写公式。考研的视频基本上在讲知识点的时候都会做题，这时候你需要做的就是一步一步跟着他的思路去做，不要浪费时间去用自己的方法，因为自己的方法随时会写，别人的方法一定要学。在过完一遍考研的视频后，之前学的高数的知识差不多也会有点印象了，不要指望说一点一点跟着视频学你就能掌握的很好，接下来要做的就是去看书，这里大家就看同济大学出版的《高等数学》就行了，考研的复习全书我不推荐第二轮就去看因为我觉得那是针对某个知识点或者某种类型的题目查漏补缺用的，《高等数学》也一样从头到尾一点一点看，因为高数是最勘验功夫的一门，在看的过程中，你对照你之前看视频时候做的笔记，再一点一点的回顾你的笔记，查漏补缺继续加强笔记上知识的积累。这两轮差不多会花好些事情，一定要耐心！

这两轮学习完了高数知识重温掌握的差不多七七八八了，这时候就需要开始实战全身心做题了，做题的话可供选择的书就很多了，我自己做的是考研出的复习全书，因为在做的时候也会附带到知识点，因为我认为加上自己的亲身体会：只有对知识点滚瓜烂熟了，做起题目来才会游刃有余才会有发挥空间，我把做题称之为第三轮，在第三轮的时候我差不多是把整个下午的时间都分配给高数的，你可以耐心地做，遇到不会地也别急，因为做不出来的题目真的很多……你只需要看教程知道这道题是怎么做出来的就行，其它不用过于纠结，第三轮结束轮到最后一轮做试卷，这时候你要做的就是尽可能地刷往年地考研试卷，刷试卷我觉得有两个关键点：第一你刷试卷的目的是为了去习惯试卷的难度，第二是为了继续查漏补缺增强知识点的应用，以及学习一些做题技巧，正确率真的不是很重要，不要因为一份试卷做的不好就烦躁或者心急，你的最终战场是在考场上，这些试卷反馈不了任何结果的。

专业课：

专业课可以在7月开始复习，先过一遍基础，对于知识体系先有一个基础的了解，第一遍过完我建议是开始自己做一份初版的框架体系图，边学边做，等框架图做好以后，请教了学长和他的知识体系框架图对比看了一下自己的缺失点在哪里，及时弥补。宏微观其实学起来关联性比较大，所以要多学多看，学会举一反三，章节之间，知识点之间有怎样的联系，都需要自我总结，论述题和分析题，要有独立思考能力，这样才可能会得高分。

相比于自己一个人盲目地学习，新祥旭一对一课程绝对是更好的选择。目标院校专业的高分学长学姐来授课，专业度高。一对一的教学模式也极具针对性，可以让你在最短的时间里获得最大的提升。考研文库有很多考研的干货，无论是学习视频、资料还是学习经验。希望大家都能考上理想的学校！

七、写在最后

考研是一场未知的旅途，你仿佛是一个勇敢的战士，可能会经历失望、难过、苦闷、迷惘，但同时你也在感悟中充实，在收获中成长。真心希望还在迷茫的小伙伴坚定内心，你会发现经历最美。衷心祝愿已经在路上的小伙伴持之以恒，你的坚持终将美好！

（本文来源新祥旭原创文章，未经允许，不可转载！）